Финансирование - это передача активов независимому от работодателя юридическому лицу (фонду) для выполнения будущих обязательств по выплате пенсий.
Участники - это лица, которые имеют право на получение пенсионных вознаграждений по данной программе.
Чистые активы, имеющиеся для выплаты пособий - это активы программы за вычетом обязательств, кроме актуарной приведенной стоимости обещанных пенсий.
Актуарная приведенная стоимость обещанных пенсий - это приведенная стоимость ожидаемых выплат по пенсионной программе нынешним и бывшим работникам за услуги, которые они уже оказали.
Обеспеченные вознаграждения - это вознаграждения, права на получение которых не обусловлены продолжением работы в компании.
Программы с установленными взносами
Отчетность по программам с установленным размером взносов должна отражать:
- сумму чистых активов, предназначенных для выплаты пособий;
- описание политики финансирования.
В соответствии с условиями программы с установленными взносами размер будущих выплат участникам определяется исходя из размера взносов работодателей, участников или обеих сторон, а также исходя из эффективности деятельности и доходности инвестиций фонда.
Обязательства работодателя, как правило, выполняются путем перечисления средств в фонд. Консультаций актуария обычно не требуется, за исключением тех случаев, когда необходимо оценить размер пенсионных выплат исходя из сегодняшнего размера взносов, изменения уровня будущих взносов и доходности инвестиций.
Деятельность по программе представляет особый интерес для ее участников, поскольку прямо влияет на уровень их будущих пенсий. Участники хотят знать, получены ли фондом их взносы и осуществляется ли надлежащий контроль в целях защиты прав получателей пособий. В свою очередь, работодатель заинтересован в эффективной и добросовестной деятельности в рамках программы. Работодатель предпочитает иметь низкие затраты по управлению фондом. Высокие показатели выплат из фондов мотивируют работу персонала и смягчают требования об увеличении взносов в пенсионный фонд.
Цель отчетности по программе с установленными взносами состоит в периодическом представлении информации об эффективности соответствующих инвестиций. Такая отчетность должна включать:
1) описание основных направлений деятельности за отчетный период и последствий каких-либо изменений, связанных с программой и с условиями участия в программе;
2) отчетность по операциям и сведения об эффективности инвестиций за отчетный период, а также о финансовом положении программы на конец отчетного периода;
3) описание основных направлений инвестиционной политики.
Программы с установленными выплатами
Программа с установленным размером выплат является более сложной, чем программа с установленными взносами. В соответствии с условиями такой программы участнику обещается конкретный размер пенсии исходя из стажа работы в фирме и получаемой заработной платы (за последний год или в среднем за последние 3 года).
Фирма обещает пенсию в будущем. Размер требуемых взносов в фонд определяется на основе исключительно сложных расчетов, предполагающих привлечение специалиста (актуария), который дает рекомендации о величине взносов.
В целях расчета обязательств перед будущим пенсионером необходимо определить:
- стаж, в течение которого каждый член коллектива будет работать в фирме;
- возраст выхода на пенсию;
- размер последней заработной платы;
- продолжительность жизни пенсионера после выхода на пенсию (показатель дожития).
В случае если супруг(а) будет получать пенсию после смерти пенсионера, необходимо провести дополнительные расчеты.
В целях расчета размера взносов необходимо определить допущения о доходности инвестиций средств пенсионного фонда.
На основе указанных оценочных показателей актуарий рассчитывает, будет ли достаточна сумма взносов в фонд для выплаты обещанной пенсии или необходимо увеличить размер взносов, если средства фонда окажутся в дефиците (а возможно, и уменьшить, если в фонде будет излишек средств). В конце данного пособия дан пример таких допущений.
Отчетность по программе с установленными выплатами должна содержать:
1. Отчет, в котором отражены:
1) чистые активы, имеющиеся для выплаты пособий;
2) актуарная приведенная стоимость обещанных пенсий с разбивкой на безусловные и условные вознаграждения;
3) дефицит или профицит по программе; или
2. Отчет, в котором отражены показатели чистых активов, имеющихся для выплаты пенсий, включая:
1) примечания, в которых раскрывается информация об актуарной приведенной стоимости обещанных пенсий с разбивкой на безусловные и условные вознаграждения или
2) ссылку на такую информацию в прилагаемом отчете актуария.
Если актуарная оценка на отчетную дату не была выполнена, то в качестве базы следует использовать самую последнюю имеющуюся оценку, а также раскрыть информацию о дате такой оценки. Актуарная приведенная стоимость обещанных пенсий должна определяться исходя из стоимости полученных компанией к отчетной дате услуг на основе:
- текущего уровня заработной платы; или
- прогнозируемого уровня заработной платы с раскрытием информации об использованном методе оценки.
Также следует раскрывать информацию о последствиях каких-либо изменений актуарных допущений, которые оказали существенное влияние на актуарную приведенную стоимость.
В отчетности следует разъяснить связь между актуарной приведенной стоимостью обещанных пенсий и суммой чистых активов, имеющихся для выплаты пособий, а также политику финансирования обещанных пенсий.
В соответствии с условиями программ с установленными выплатами, будущие пенсии зависят от:
- финансового состояния программы;
- способности вкладчиков делать взносы в программу в будущем;
- эффективности инвестиционной и операционной деятельности по программе.
При осуществлении программ с установленными выплатами необходимо периодически получать актуарные оценки финансового состояния программы, пересматривать актуарные допущения и получать рекомендации относительно будущих размеров взносов.
Задача отчетности по программе с установленными выплатами заключается в обеспечении регулярной информации о финансовых ресурсах и деятельности по программе для оценки связи между накоплением ресурсов и запланированной выплатой пособий в течение установленного времени.
В отчетность следует включать:
1) описание основных направлений деятельности за отчетный период и последствий каких-либо изменений, связанных с программой и условиями участия в программе;
2) отчеты по операциям и эффективности инвестиций за отчетный период, а также о финансовом положении программы на конец отчетного периода;